En başarılı işlerin bile değişmeden işleyişi sonsuza kadar devam edemez. Bunu sürdürmek için çok önemli bir teknik var. Modeli istikrarlı hale getirmenize olanak tanır ve özellikle koşullar değiştiğinde olasılığı artan kritik kayıp risklerini önemli ölçüde azaltır. Bu teknik iş çeşitlendirmesidir. Onun yardımıyla tüm yatırım riskleri neredeyse sıfıra indirilebilir.
Konsept tanımı
çeşitlendirme nedir? eğer konuşmak basit terimlerle, o zaman bu kavram, mevcut sermayenin çeşitli mevduatlar arasında dağılımından başka bir şey ifade etmez. Bu sürecin özü, yatırımların risklerini azaltmaktır. Ne de olsa, bir yatırım portföyü işletmeye bir eksi getirirse, geri kalanı onu kendi artılarıyla bloke edecek ve bu da sonunda nihai kara yol açacaktır. Tüm yumurtalarınızı aynı sepete koymamanız gerektiğine dair bir söz olmasına şaşmamalı. Çeşitlendirme sürecinin özünü en doğru şekilde anlamanıza olanak tanır.
Bu kavramı ifade eden kelimenin Latince kökleri vardır. İki parçadan oluşmaktadır. Bunlardan ilki çeviride "farklı" anlamına gelen diversus sözcüğüdür; ve ikincisi - facere - "yapmak".
İş çeşitlendirmesi, ticaret ve yatırım bağlamında bir değişiklik, çeşitlendirme, aralığın genişletilmesi, diğer yönlere yeniden yönlendirilmesidir. finansal piyasalar. Bu süreç, dünya piyasalarının istikrarsızlığına bağlı olarak çeşitli varlıklara sermaye yatırımı yapmakta ve bize sert yükselişler göstermekte, ardından kaçınılmaz olarak durgunluklar gelmektedir. Bu nedenle, bir yatırım portföyüne yatırım yapmak her işletme için risklidir.
İktisadi uygulamada çeşitlendirme, birbiriyle ilgisiz çeşitli teknolojik süreçlerin veya hizmetlerin eşzamanlı gelişimini içerir. Bu süreç, belirli bir ürüne olan talepten bağımsız olarak oldukça verimli bir şekilde çalışmasına izin veren, şirket tarafından üretilen malların kullanımında bir çeşitliliktir.
İş çeşitlendirmesi, firmaların kârsız ürünlerden kaynaklanan kayıpları karşılayarak zorlu bir ekonomik ortamda ayakta kalmalarını sağlar. karlı tiplerürünler ya da hizmetler. Ancak, bu süreç sürebilir çeşitli formlar. İÇİNDE çağdaş uygulamaÇeşitlendirme stratejilerinin dört ana türü vardır. Yatay ve dikey, eşmerkezli ve konglomeratiftir. Onları daha ayrıntılı olarak ele alalım.
yatay çeşitlendirme
Bu tür süreçlerin temeli, yeni ürünlerin edinilmesi ve geliştirilmesidir. Bu durumda, şirketin günümüz tüketicilerine veya müşterilerine satılabilecek mal veya hizmetlerden bahsediyoruz. Bu strateji, şirketin mevcut satış seviyesinin yanı sıra halihazırda uygulanan üretim teknolojisi üzerine inşa etmesine olanak tanır.
Bu tür çeşitlendirmeye bir örnek, bir süt firmasının mevcut ürün çeşidi listesine yeni bir hammadde türünün eklenmesidir. İlgili riskler minimum düzeydedir. Ne de olsa, yatay çeşitlendirme, yalnızca mal çeşitliliğindeki bir artışı dikkate alır. Halihazırda üretilmiş ürün türlerinden biri alıcı için çekici olmazsa, ürün çeşidi listesi yine de istikrarlı bir kar elde etmenizi sağlayacaktır.
Dikey entegrasyon
Bu stratejideki çeşitlendirme süreci, şirketin üretim zincirinde yukarı veya aşağı hareketini içerir. Başka bir deyişle, şirket mevcut üretim döngüsünden önceki aşamalara girmeli veya uygulamalıdır. Daha fazla gelişme. Bu taktik, işletmenin üçüncü taraflara olan bağımlılığını azaltır ve tüm ana süreçleri tek bir şirket içinde kilitleyerek aşırı kar elde etmesini engeller.
Çok sayıda dikey çeşitlendirme türü vardır. Bir şirketin perakendeciler aracılığıyla mal satmayı bırakıp kendi toptan ve perakende mağazalarını açtığı durumlarla ilgilidir.
İşletmenin dikey entegrasyonu, kendi mallarının üretimi için gerekli olan bir hammadde ve kaynak tedarikçisi edinirken ve ayrıca örneğin satış yaparken bir yardımcı işletme açarken de gözlenir. Yapı malzemeleri ev yenileme hizmetleri teklifleri ile birlikte. Böyle bir strateji, en iyi fiyatlar müşteriler için ve malzeme ile iş tedarik sürecini kolaylaştıracaktır.
Eşmerkezli çeşitlendirme
Bu stratejinin başka bir adı var. Bazen ilgili çeşitlendirme olarak adlandırılır. Bu süreç, iş kolları veya ürünler pahasına gerçekleştirilen üretim portföyünün genişletilmesini içerir. Bu, şirketin emrindeki kaynakların ve teknolojilerin en eksiksiz ve verimli kullanımına izin verir.
Böyle bir strateji ile iş çeşitlendirmesinin temeli, ana üretim ürününün tüketimini iyileştirebilecek ve kolaylaştırabilecek tamamlayıcı mal veya hizmetler yaratmaktır. Daha küçük şirketler genellikle bu yolu izler. Küçük bir işletmenin eşmerkezli çeşitlendirmesine bir örnek, bir çocuk ürünleri üreticisi tarafından oyuncakların satın alınmasıdır. Böyle bir hamle, ürününüzün dağıtımını artırmanıza ve yeni pazarlara erişmenize olanak tanır.
Eşmerkezli çeşitlendirmenin başka bir örneği, küçük bir fırının müşterilerine yarı mamul ürünler ve hamur işleri sunarak ürün yelpazesini genişletmesi olabilir. ev yemeği pişirme
Bu iş çeşitlendirme stratejisi, mevcut deneyime ve hazır çözümlere erişmenizi sağlar. Ayrıca, segmentteki rekabeti azaltmanın yanı sıra mevcut kaynakların kullanım verimliliğini artırmaya yardımcı olur.
konglomera çeşitlendirme
Bu strateji bazen farklı olarak da adlandırılır. Birçok insan bunu ilgisiz çeşitlendirme olarak bilir. Bu süreç, birbirinin performansını artırmayan, birbirinden tamamen bağımsız birkaç iş kolunun çalışmasından başka bir şey değildir.
Şirket, bu stratejiyi benimseyerek tamamen farklı bir tüketici kitlesine erişim elde ediyor. Aslında bu, firmanın mevcut kârının yüksek getirili endüstrilere yatırımı olarak adlandırılabilir. Bazen bu tür çeşitlendirme, bir şirketin en son teknolojiler sonuçta mevcut ürünün kalitesini artıracaktır.
Holding çeşitlendirme stratejisi hangi durumlarda uygulanır? Şirketler fırsat bulduklarında buna başvururlar. etkili uygulama mevcut deneyim ve bilginin yanı sıra yeni pazar segmentlerinde yadsınamaz avantajlar elde etmenizi sağlayan teknolojilerin mevcudiyeti.
Bu tür iş çeşitlendirmesi nasıl yapılır? Böyle bir stratejinin uygulama örnekleri şu anda mevcuttur. çok sayıda. Bu, müşteri tercihlerine ilişkin deneyim ve bilgilerini kullanarak şirket için yeni bir pazara giren, giysi ve aksesuar üretmeye başlayan birçok ayakkabı üreticisi için geçerlidir.
İlişkisiz çeşitlendirmenin ana avantajları, gelecekte gelişme beklentileridir. Kârlı iş ana üretim mallarının satışında mevsimsel durgunlukların etkisini azaltmanın yanı sıra. Böyle bir stratejinin dezavantajı veya riski, yeni bir yön geliştirmek için önemli kaynakların tahsis edilmesi ihtiyacıdır. Ve bu, kötü yönetim çalışmasıyla kayıplara dönüşebilir.
Uluslararası çeşitlendirme
Bu strateji ilgili veya ilgisiz olabilir. Ancak şirketler için önemi yüksek olduğu için ayrı bir çeşitlendirme türü olarak öne çıkıyor.
Bu süreç, karlılığı artırmanın ana stratejik yollarından biridir. Ulusal düzeyde çeşitlendirmenin halihazırda tamamen tamamlanmış olduğu durumlarda başvurulur. Böyle bir uluslararası stratejiyi uygularken, şirketin yüksek seviye yönetsel yeterlilik ve uygun şekilde oluşturulmuş bir liderlik yapısı. Bu, çok geniş bir yelpazedeki sorunların gelişmesinden kaynaklanmaktadır. Hem her iş hem de tek bir ülke için şirketin pazarlama stratejisiyle ilgilidir. Bu, bölgesel ve ulusal özellikler tüketilen ürünün modelleri ve durumları. Böyle bir stratejinin doğru kullanımı ile firma, değerli ve nadir kaynaklara erişimin yanı sıra önemli ölçek ekonomileri elde eder. Aynı zamanda, en iyi şekilde yararlanır. kendi kaynakları satışlarda düşüş ve durgunluk risklerini azaltır.
Bir süreç ihtiyacı
İş çeşitlendirmesi ne zaman gereklidir? Belirli bir firmanın büyüme çabalarını yalnızca bir alanda yoğunlaştırması sıklıkla olur. Bu, elbette, belirli bir mükemmelliğe ulaşmasını sağlar. Sonuçta, şirketin personeli ve yönetimi önemli beceriler ve kapsamlı deneyim kazanıyor. Bu durum şirketi rekabetçi kılar ve üretimin daha da geliştirilmesi için ek teşvikler yaratır. Ancak örneğin ikame ürünler piyasada görünebilir. Bu da işletmeyi, genellikle önceki ürünlerle herhangi bir işlevsel ve üretim bağlantısı olmaksızın başka alanları işgal etmeye zorlar.
Bu durumda çeşitlendirmenin kilit konusu, bu optimum sınırların belirlenmesi ve faaliyet listelerinde gerçekleşebilecek faaliyet listeleri olacaktır. stratejik planlar firmalar. Bunu yapmak için şirketin, daha ayrıntılı olarak ele almaya değer olan belirli çeşitlendirme aşamalarından geçmesi gerekir.
Firmanın pozisyonunun incelenmesi ve daha fazla değerlendirilmesi
Bu, aşağıdakilerin açıklığa kavuşturulmasını içeren çeşitlendirmenin ilk aşamasıdır:
Malların toplam satış hacminin belirli bir birimin satış hacmine oranı ile ifade edilen çeşitlendirmenin başarı derecesi;
- çeşitlendirme türleri;
- ticari işlemlerin niteliği (yerel, çok uluslu veya küresel);
- yeni birimlerin oluşturulması ve geliştirilmesi veya mevcut kilit konumların güçlendirilmesi için gerekli eylem yönergeleri;
- Portföyün genişletilmesi ve yeni endüstrilerin yakalanması için atılması gereken adımlar; bunlar, taviz vermeyen alanlardan kurtulmanın yanı sıra, çeşitli alanlardaki yatırımların oranı açısından rekabet avantajlarını güçlendirmeyi de içeriyor.
İşletmenin faaliyetlerini çeşitlendirmek için bir iş planının geliştirilmesi, şirketin karşılaştığı bu ve diğer soruları doğru bir şekilde cevaplamanıza olanak sağlayacaktır. Bu belge aşağıdakileri yansıtması açısından önemlidir:
Firmanın işinin güçlü yönleri nelerdir;
- Mevcut üretim ne kadar istikrarlı ve karlı;
- ücretsiz kaynakların mevcudiyeti.
Aynı zamanda, bir şirketin işini çeşitlendirmenin her zaman manevralara dayalı olarak başladığı akılda tutulmalıdır. güçlüüretme. Bu nedenle rakiplerin başarılı faaliyetlerini örnek almamalısınız. Ne de olsa hiç kimse yeteneklerinin ve kaynaklarının tam olarak farkında değil. Bilgideki bu tür boşluklar, şu veya bu çeşitlendirme biçimini seçerken hatalı bir karara yol açabilir. Ek olarak, bu aşamada, derlerken şirketin iç kaynaklarının oldukça derin bir analizini yapmakta fayda var. tam liste tüm güçleri.
Bir diğer önemli nokta mevcut işin sahip olduğu istikrardır. Sonuçta, herhangi bir şirket yatırım gerektirecektir. Ve mevcut üretimden alınmaları gerekir. Bu nedenle, yeni bir yön açmadan önce bile mevcut işin istikrarlı, üretken ve karlı olduğundan emin olmanız gerekecek.
İlk aşamada dikkat edilmesi gereken çok önemli bir diğer nokta da mevcut fonların yeterliliğidir. Herhangi bir yeni proje için gereklidirler. Bu nedenle, en azından asgari bir insan kaynağı olduğundan emin olmaya değer ve finansal kaynaklar, iş çeşitlendirmesinin tüm olası yönlerini dikkate almaya ve değerlendirmeye izin verecek. Aksi halde bu proje ertelenmeli veya bulunmalıdır. alternatif rotalar, pazardaki mevcudiyetinin payını artırmaya olanak tanır (ortak girişimler, taşeronlar vb.).
yol tarifi bul
Bu, iş çeşitlendirmesi için gerekli olan ikinci adımdır.
Yüksek büyüme oranlarına ve uygun yatırım ortamına sahip alanların belirlenmesine olanak sağlayacak sektörel ve makroekonomik analizler temelinde yapılır. Ancak çoğu zaman işletme sahipleri kişisel bağlantılarını ve temaslarını dikkate alarak, kendi bilgi ve deneyimlerini kullanarak bu aşamadan geçerler.
Yön değerlendirmesi
Bu, iş çeşitlendirmesine yönelik üçüncü adımdır. Bu aşamada şirket, pazarın, yoğunluğunun, gelişim dinamiklerinin, trendlerin yanı sıra mevcut rekabet ve tüketici tercihleri hakkında ayrıntılı bir çalışma yapmalıdır. Yapılan çalışma sonucunda, hangisinin en çekici yönleri belirleyebileceğiniz dikkate alındığında, tüm bir parametre listesi görünür. Bu, en çekici seçeneği seçmenize ve sonuç çıkarmanıza olanak tanır:
Uzun vadeli beklentiler ve pazar potansiyeli hakkında;
- belirli bir pazar payını yakalamak için gerekli miktarda kaynağın mevcudiyeti hakkında;
- seçilen segmentteki satışların etkinliği hakkında;
- ekipman ve teknolojilere yapılan yatırımların yanı sıra ürünü tanıtmayı ve alıcılarla çalışma kalitesini iyileştirmeyi içermesi gereken çeşitlendirme sürecini finanse etmek için net bir planın varlığı hakkında.
Seçilen strateji türünün etkinliğinin değerlendirilmesinin ne olduğuna karar vermek ve iş planında üç ila beş yıllık bir süre için net çalışma aşamalarını tanımlamak da önemlidir.
Şirket Portföy Analizi
Tüm olası iş çeşitlendirme alanlarını değerlendirdikten sonra, şirketin genel ürün portföyü ile ilgili olarak her alanı tanımlamak için doğrulama adımları atılmalıdır. Yapılan çalışmanın dördüncü ve son adımıdır.
Bir şirketin portföyü, müşterilere sunulan tüm ürünlerin birleşimini ifade eder. Her ürünün veya yeni yönün ürün hattının rolü ve konumu iş planında açıkça belirtilmelidir. Bu, şirket için başarının anahtarı olacak olan çeşitlendirme stratejisine uymalarını sağlayacaktır. Çeşitli portföy analiz teknikleri (BCG matrisleri, ADL matrisleri ve diğerleri) kullanılarak böyle bir değerlendirmenin yeterli düzeyde güvenilirlikle gerçekleştirilmesi mümkündür.
farklılaşma
Uygulamada, ürün yeniliği sadece çeşitlendirme yoluyla gerçekleştirilmez. Bu, farklılaşma süreci ile kolaylaştırılır. Yeni bir ürünün geliştirilmesini ve uygulanmasını içerir.
Farklılaşma nedir? Bu terim, onları rakiplerin benzer ürünlerinden ayıran önemli ölçüde değiştirilmiş bir dizi ürünün piyasaya sürülmesini ifade eder.
Farklılaşma nedir? Bu, çeşitliliği nedeniyle bir ürünün çekiciliğinde bir gelişmedir. Bu tür çalışmaların temel amacı, pazar segmentinin özelliklerini ve tüketici tercihlerini dikkate alarak şirketin rekabet gücünü artırmaktır.
Pazarlama farklılaştırması, fiyatı değiştirerek, ambalajlayarak veya ikincil pazara girerek ve ayrıca rakiplerin sunduğu ürün teklifini (dağıtım kanalları, fiyat, imaj vb.)
Bir iş kurarken, herkes başarı için çabalar. Mümkün olan her şekilde konumlarını güçlendirmeye ve ardından işlerini geliştirmeye çalışıyorlar. Ancak hayat bazen kendi ayarlamalarını yapar. Bazı insanlar bunu doğru anlıyor ve bazı insanlar anlamıyor. Başarılı olmak için ihtiyacınız olan her şeyi yapmak için, özellikle işiniz için doğru bir strateji oluşturmanız gerekir. Bu çok zor bir süreç ve içinde oldukça fazla zorluk var. Kilit konulardan biri çeşitlendirme olasılığı sorusudur. Bu ne için? Çeşitlendirme tam olarak nedir?
İş faaliyetleri kazalarla doludur. Dahası, ona içseldirler. En ince ayrıntısına kadar düşünülmüş bir iş bile zor bir dönemden geçebilir. Karşılaşabileceği riskler farklı nitelikte olabilir. Bunları azaltmak için mümkün olan her şekilde çabalamak çok önemlidir. En iyilerinden biri önemli yollarçeşitlendirme onları azaltmaktır. Birkaç farklı türü vardır. Onlar hakkında daha ayrıntılı olarak konuşalım. Önce sermayenin çeşitlendirilmesinin ne olduğunu ele alalım. Belirli bir iş türüne para yatırmaya karar verildiği aşamada, seçim yapabilirsiniz. Çeşitli seçenekler hareketler. Tüm fonları tek bir firmaya yatırarak, ona maksimum desteği verebilir, ancak aynı zamanda bu ticari varlığı olumsuz yönde etkileyebilecek rastgele koşullara tamamen bağımlı hale gelebilirsiniz. Öte yandan, iki veya daha fazlasına yatırım yaparken Daha işletmeler, bu bağımlılığın gücü önemli ölçüde azalacaktır. İki farklı faaliyet kolunun aynı koşullarla karşılaşması olası değildir.
Çeşitlendirmenin ne olduğunu anlamaya çalışırken, türlerinden birine daha dikkat edelim. İş hayatında, orada Çeşitli bölgeler kullanmanın mantıklı olduğu yerde. Ürün çeşitlendirmesinin anlamı budur. serbest bırakmak ek türlerürünler için firma, bireysel kalemleri için pazar talebine daha az bağımlı olacaktır.
İşletme çeşitlendirmesinin ne olduğu hakkında konuşmak da mantıklıdır. Ayrı bir faaliyette bulunan birkaç farklı endüstri inşa edilebilir. Burada, az ya da çok birbirine bağlı olabileceklerine dikkat edilmelidir. Ne kadar farklı olurlarsa, çeşitlendirme derecesi o kadar yüksek olacaktır.
Bir tür daha çeşitlendirmeden bahsedilmedi - risk yönetimi. İş hayatında farklı nitelikte olabilirler. Örnek olarak, pazarlama ile ilgili riskleri sıralayabiliriz, doğal şartlar, mevzuattaki değişiklikler ve diğerleri. Bu açıdan bakıldığında, bir işletmeyi, çeşitli bölümleri birbirine karşılık gelecek şekilde çeşitlendirmek mümkündür. Çeşitli tipler riskler.
Bir işletmenin stratejisi çok önemlidir, tüm ana noktalarını belirler. Başarı şansınızı en üst düzeye çıkarmak için, faaliyetlerinizin tüm planını dikkatlice hazırlamanız gerekir. Çeşitlendirme ile ilgili konuların ayrıntılı bir şekilde incelenmesi, olası risklerin çoğunu önemli ölçüde azaltacaktır.
Yatırım portföyünün çeşitlendirilmesi: Latince'den tercüme edilen çeşitlendirme, “farklı şeyler yapmak”, yani bir şeye takılıp kalmamak, dağıtmak anlamına gelir. Yatırım alanında bu terim, yatırılan fonların çeşitli projeler arasında dağıtılmasıyla risklerin azaltılmasını ifade etmek için kullanılır.
Basit bir örnek verelim. Toplam 100 dolarınız var ve bunu A projesine yatırıyorsunuz. Arkadaşınız aynı miktarı ikiye bölüyor ve getirileri aynı olan A ve B projesine eşit olarak yatırıyor. A projesinin iflas etmesi durumunda (ve bu oldukça gerçektir), yatırılan tüm fonları ve arkadaşınızın sadece yarısını kaybedersiniz. Bu örnek, meşhur atasözünün doğruluğunu açıkça göstermektedir: "Yumurtaların hepsini aynı sepete koyma!".
Birden fazla nesil profesyonel yatırımcı, yatırım portföyünü çeşitlendirme ihtiyacını pratikte kanıtladı. Ve günümüzün hızlı tempolu dünyasında, bu yöne daha fazla dikkat etmeye değer. Bu nedenle, şu sonuca varılabilir: ana hedefçeşitlendirme, finansal kaynakların olası kayıplarıyla ilişkili risklerin azaltılmasıdır.
Çeşitlendirme ne için?
Geçici zorluklar veya bir projenin alaka düzeyinde azalma olması durumunda, elimize geçecek ve ayrılacak çok değişkenli akışlar olmalıdır.
bizi ayakta tutabilir, hatta zor durumdaki bir şirketteki kaybımızı telafi edebiliriz. Ve bunu bil çeşitlendirme risk azaltma stratejilerinden biridir.
Uygun çeşitlendirmeyatırım portföyü
Unutulmamalıdır ki yatırımların maksimum güvenliği için mümkün olan maksimum sayıda yatırım aracına yatırım yapılmalıdır. Bunlar şunları içerir:
- Banka mevduatları. Bu araç en az karlı, ancak en güvenli olanıdır.
- Emlak. Ancak çok iyi bir sermaye yatırımı, ucuz olmaktan uzak, bu nedenle herkes tarafından erişilebilir değil.
- Stoklamak. Bu araç, hem keskin düşüşler hem de yükselişler ile karakterizedir. Bazı bilgi ve becerilerle yüksek getiri sağlayabilirler.
- değerli metaller. Özellikle ekonomideki kriz dönemlerinde oldukça popüler bir yatırım yöntemidir.
- Para birimi. Başka bir süper popüler yatırım aracı. Bu, birçok yatırımcının döviz ticaretinden elde ettiği iyi kazançlarla doğrulanmaktadır.
- İnternet yatırımı olası araçların büyük bir listesini kapsar. Onlar birleşmiş küçük boy başlangıç sermayesi, yanı sıra sanal yuvalama olasılığı.
- Sanat nesneleri. Oldukça pahalı ve aynı zamanda riskli bir yatırım yöntemi.
İlk bakışta, her şey oldukça basit. Ancak bu kadar çeşitli yatırım araçları ile kolayca kafa karıştırmak moda oldu. Ek olarak, yatırımcının enstrümanların her birindeki tüm değişiklikleri takip edecek zamanı olmayabilir. Bu nedenle, bir yatırım portföyüyle çalışmak birkaç önemli unsuru içermelidir:
- Mevcut projelerdeki durumun ve değişikliklerin düzenli olarak izlenmesi;
- tüm portföyün karlılığının yanı sıra yatırımların düzenlenmesinin sürekli analizi;
- Tüm dalgalanmalar hakkında notlar içeren bir yatırım günlüğü tutmak. En iyi seçenek elektronik dergi olabilir.
- Daha az riskli ve daha karlı projeler aramaktan vazgeçmeyin.
Böylece, yukarıdaki tüm koşulları gözlemleyerek ve bu kuralların rehberliğinde, öngörülemeyen tüm koşulların üstesinden gelmek oldukça kolaydır. Sonunda durumu kendi lehinize çevirmek oldukça basittir. Ve yatırımdan elde edilen kar maksimum olacaktır.
Sonunda yazacağım. Mükemmel bile çeşitlendirilmiş yatırım portföyü B geçici olarak yardımcı olmaz kayıplar, ancak bir şey açık: geniş bir yelpazeye sahip bir portföye sahip olmak, yani çeşitli projeler için varlıkların yerleştirilmesiyle, yaklaşık olarak aynı veya daha yüksek bir değer beklenebilir. ulaşmış, toplam kayıp olasılığını ortaklaşa azaltır.
Kaybetmeyi göze alabileceğinizden daha fazla yatırım yapmayın ve borca yatırım yapmayın!
Herhangi bir işletme, en başarılısı bile, keyfi olarak uzun bir süre değişmeden çalışamaz. Ancak, iş modelinin istikrarını artıran ve değişen koşulların etkisiyle kritik kayıp riskini önemli ölçüde azaltan önemli bir teknik var. Çeşitlendirme ile ilgili.
Dış ortam değişkendir ve herhangi bir model sürekli olarak güç açısından test edilir, bu da bizi sürekli olarak yeni trendleri takip etmeye ve işi ekonomik trendlere ve iş ortamındaki değişikliklere göre ayarlamaya zorlar.
Çeşitlendirme nedir ve neden gereklidir?
Genel olarak bu kavram uzmanlaşmanın tersi. Yani, ürün ve hizmet yelpazesinin genişletilmesi ve yeni pazarların geliştirilmesi.
Şimdi herkes temel bir soru sormalıdır: buna neden ihtiyaç var?
Cevap aynı derecede önemsiz olacaktır: çeşitlendirme adına. Bu kelimeyi duymadıysanız, şu şekilde açıklanabilir: bütün yumurtaları aynı sepete koyma.
Yani, bir faaliyet bölümünün kârlılığında geçici zorluklar veya sistemik bir düşüş olması durumunda, tüm sistemi ayakta tutacak veya hatta düşüş yaşayan alandaki kayıpları telafi edecek alternatif akışlar var olmalı ve işlemelidir.
iş çeşitlendirme
Her şeyden önce, iş dünyasında üretim çeşitlendirmesini düşünün. Menzili genişletmekten bahsetmiyoruz çünkü çoğu risk faktörüüzerinde aynı etkiye sahip olacak farklı modeller aynı türden ürünler.
Ürün yelpazesi, yeni bir ürünün piyasaya sürülmesinde ustalaşmak için gereken makul yatırım düzeyi dikkate alınarak, üretim tabanının izin verdiği ölçüde farklı olmalıdır.
Üretimin çeşitlendirilmesine bir örnek, özel silah üretimine ek olarak kendi ekipmanında ustalaşan ve kendi silahını kullanan Çek endişesi "Ceska Zbrojovka" dır. mühendislik teknolojileri otomotiv ve havacılık endüstrileri için parça üretimi. bu bir örnek yatay çeşitlendirme.
Çeşitlendirme stratejisi yalnızca büyük işletmeler için yararlı değildir. Örneğin, seçebilirsiniz farklı enstrümanlar ve yatırım risklerini azaltır.
Ancak, herhangi bir aile bütçesi yatırımının finansal hedeflere dayanması gerektiğini unutmayın. Çeşitlendirme, riski en aza indirmenin yollarından yalnızca biridir.
Benzer bir genişleme hizmet yelpazesine tabi olabilir. Örneğin bir emlak ofisi aynı zamanda maddi, teknik ve personel tabanına imkan verdiği için gayrimenkul ile ilgili olmayan sigortacılık alanında da hizmet vermeye başlar.
Bir diğer önemli yön- Satış pazarlarının çeşitlendirilmesi. Bu, üretim ve hizmetlerin yeni standartlarla uyumlu hale getirilmesini veya uygun bir standardın geliştirilmesini gerektirebilir. Yasal çerçeve, yeni sertifikalar ve lisanslar almak.
Her halükarda amaç aynı: alternatif segmentler yaratarak ve destekleyerek işin bir segmentindeki komplikasyonlardan kaynaklanan kayıpları azaltmak.
Çoğu yatırımcı, iki ana menkul kıymet sınıfına, hisse senetlerine ve tahvillere aşinadır.
Ancak, bu iki türe ek olarak, her birimiz yatırım yapabiliriz. Daha geniş aralık mülkiyet sınıflarıörneğin emlak, hammadde, altın ve hatta para birimleri gibi belirli alternatif stratejilerde vb.
Sonuç olarak, her yatırımcı yatırım portföyünü şu şekilde yönlendirebilir: güvenli(bonolar) ve riskli finansal araçlar(hisseler, hammaddeler, altın).
Acemi yatırımcılarla çeşitlendirme hakkında bir sohbette, çoğu insanın bu konuyu yanlış anladığı yanıtı verilebilir. Örneğin, aynı ülkedeki şirketlerin farklı hisselerine fon yatırılırsa, bunun zaten çeşitlendirme olduğuna inanılıyor. Veya iki komşu ülkenin tahvillerine yatırım yaparsanız, bu da çeşitlendirme olacaktır. Ancak, çoğu zaman durum böyle değildir.
En yanlış örnek, aynı yatırım yönünü destekleyen iki yönetim şirketinin veya bankanın yatırım fonlarına yapılan yatırımdır. Evet, böyle bir bölünmeye yöneticiler arasında çeşitlendirme denilebilir, ancak gerçek anlamda tartıştığımız süreç bu değil.
Bir yatırım portföyünü gerçekten çeşitlendirmek söz konusu olduğunda, dikkate alınması gereken üç temel şey vardır: risk, korelasyon ve getiri.
Çeşitlendirme süreci, bir portföyün birbirinden farklı birçok farklı mülk sınıfını içerdiği bir risk yönetimi yöntemidir. negatif veya sıfıra yakın korelasyon. Seçilen varlık sınıfının uzun vadede olumlu bir getiri elde etmesi en iyisidir, ancak aynı zamanda kısa vadede bunların oluşturduğu finansal akış birbiriyle ilişkilendirilmemelidir.
Bu nedenle, yatırım portföyüne yalnızca standart mülk sınıflarının - hisse senetleri ve tahviller - değil, aynı zamanda gayrimenkul, hammaddeler ve değerli metaller gibi daha az yaygın çeşitlerinin de dahil edilmesi önerilmektedir. Bu nedenle, çeşitlendirmenin ana unsuru finansal araçların önemsiz korelasyonu.
Risk çeşitlendirmesi
Bununla birlikte, çeşitlendirilmiş bir yatırım portföyünden bahsederken, sonuçlarının çok etkileyici olması beklenemez.
Bir yatırım portföyünü çeşitlendirmenin temel amacı, genel risk azaltma karlılık pahasına değil. Aynı zamanda, yatırım getirisi yalnızca ikincil bir endişe kaynağıdır.
Risk çeşitlendirmesinin amacı, işletmenin bir bölümünü veya varlıklarından birini tehdit eden tehlikenin diğer bölümleri etkilememesini sağlamaktır. Segmentlerimiz farklı risk alanlarında ne kadar az örtüşürse, güvenlik o kadar artar.
Varlıklardan bir yatırım portföyünün derlenmesi ilgisiz Sonuçlar riski azaltır, çünkü bir varlığın getirisi düşerken diğerinin getirisi muhtemelen artacaktır.
Menkul kıymetlerle seçeneği düşünün. Hisse senetlerine yatırım yaparak ekonominin büyümesine katkıda bulunduğumuz söylenebilir, ancak ekonomi durgunluğa girerse çoğu hisse senedinin fiyatı bir ayarlamaya girer. böyle anlarda bağlar yardımcı olabilir hangi sabit faiz uygulanır.
Peki ya enflasyon aniden yükselmeye başlarsa, para birimleri değer kaybederse, petrol fiyatları keskin bir şekilde yükselirse veya dünyanın belirli bir bölgesinde askeri bir çatışma çıkarsa ne olur? Bu gibi durumlarda, tek başına hisse senedi ve tahvil sahibi olmak en iyi alternatif değildir.
Diyelim ki, enflasyon yükseldiğinde, tahvillerin gerçek getirisi genellikle negatiftir, hisse senetleri fiyatlardaki keskin artışa karşı en uygun sigortayı sağlamaz, ancak bunu izole edersek belirli kısım gayrimenkul, hammadde veya altın için yatırım portföyü, o zaman daha olumlu sonuçlar beklenebilir.
Diğer bir örnek de akaryakıt fiyatlarındaki artıştır. Çoğu zaman bu, şirketlerin karlılığını olumsuz etkiler, çünkü nakliye ve diğer maliyetler artar ve bunun sonucunda bu işletmelerin hisse fiyatları da düşer. Ancak yatırım portföyünde enerji taşıyıcıları varsa, fiyatlarındaki artış bir karşı denge oluşturur olumsuz değişiklik nakliye şirketlerinin hisse fiyatları.
Son olarak, başarısızlık düşüncelerinin ortaya çıktığı durumlarda finansal sistem, para biriminin değer kaybetmesi veya piyasalardaki benzeri felaketler, çoğu yatırımcı çeşitlendirmek için fonlarını altına yönlendirir.
zaten varsa başarılı iş belki de çevrimiçi olma zamanı gelmiştir. Örneğin, - İnternetteki ve çevrimdışındaki kitle farklıdır. Bazıları buna pazar genişlemesi, bazıları çeşitlendirme diyor, ama yine de denemeye değer.
Bir işletmenin performansını ve personelin çalışmalarını değerlendirmek için KPI kullanmanızı öneririz, bu göstergeleri okuyabilirsiniz.
Finansal analitikle ilgileniyorsanız, adresteki makaleden FAVÖK'ün ne olduğunu ve bu göstergenin ne için kullanıldığını öğreneceksiniz.
Çözüm
İş çeşitlendirmesi sağlar nispeten acısız bir şekilde geçici zorluklara katlanmak- satışlarda kesintiler, ürün talebinde veya fiyatlarında kısa süreli düşüş - ve uzun süreli kriz durumunda, işletme faaliyetlerinin alternatif dalları ön plana çıkabilir ve şirketin yeniden profillendirilmesi için temel olabilir. yeni bir stratejiye.
Aynı zamanda, özellikle üretim durumunda çeşitlendirme, kural olarak, yeni ekipman, teknolojiler ve personel için ek yatırımlar gerektirir. Doğru karar, bu maliyetlerin riskin fiyatıyla karşılaştırılmasına dayanmalıdır.
İyi çeşitlendirilmiş yatırım portföyü kısa vadeli kayıplardan kaçınmaya yardımcı olmaz, ancak bir şey açık: geniş bir yelpazeden oluşan, yani farklı varlık sınıflarına göre ayrılmış bir portföyle, aynı anda yaklaşık olarak aynı veya biraz daha yüksek karlılık bekleyebilirsiniz. genel risk seviyesini azaltmak. Bu, her yeni yatırımcının başlangıç noktası olmalıdır.
Çeşitlendirme, ürünlerin çeşitlilik derecesini, faaliyet türlerini vb. karakterize eden bir olgudur. işletmede. Ürün yelpazesi ne kadar genişse veya ilgisiz endüstriler ne kadar fazlaysa, şirketin çeşitlendirme derecesi o kadar fazladır.
Çeşitlendirme - nedir bu
Çeşitlendirme (lat. diversus - farklı ve yüz - yapılacak), ürün yelpazesini genişletmek, pazar payını (satış pazarı) artırmak için kaynakların (maddi, parasal vb.) Tahsis edilmesi sürecidir. Bu fenomenin amacı, karı maksimize etmek ve işletmenin istikrarını arttırmaktır.
Şirketin faaliyetlerindeki bir değişiklikle ilişkili çeşitlendirme denir. üretim çeşitlendirmesi. Çeşitlendirme ve farklılaştırma arasındaki temel fark, aynı anda birkaç bağımsız yön geliştirme olasılığıdır.
çeşitlendirme türleri
Üretim çeşitlendirmesinin bir parçası olarak, ilişkisiz ve bağlı tip, bu da dikey ve yatay çeşitlendirmeye ayrılmıştır.
İlişkisiz çeşitlendirme türü olarak da adlandırılır yanal- mevcut faaliyet özellikleriyle doğrudan ilgili olmayan yeni bir alanın yaratılmasını içerir. Örneğin, ana faaliyette tesisin geri kalanını kullanırken depolardan birini kiralamak.
İlgili bir çeşitlendirme türü, halihazırda işleyen alanlara bağlı olan yeni bir faaliyet alanının oluşturulmasını içerir. Örneğin, petrol rafine eden bir işletme tarafından bir benzin istasyonu ağı oluşturulması.
dikeyçeşitlendirme, bir şirket üretim zinciri boyunca ileri veya geri "adım atarak" üretimi genişletmeye karar verdiğinde gerçekleşir. Örneğin, cıvata ve rondela üreten bir işletme, montaj birimleri üretmeye başlar.
YatayÇeşitlendirme, bir şirket ürün yelpazesini tipik bir üretim döngüsüne göre genişletmeye karar verdiğinde gerçekleşir. Örneğin yüz kremi üreticileri göz kremi üretmeye başlıyor. Daha sık Yeni ürün aynı marka altında yayınlandı.
Çeşitlendirmenin faydaları şunları içerir:
- satış pazarlarının genişletilmesi;
- ücretsiz kaynakların karlı bir şekilde yeniden dağıtılması;
- iflas riskini azaltmak;
- esnekliği ve uyarlanabilirliği artırmak;
- işletmenin mevcut kapasitelerini tam olarak yükleyin.
Çeşitlendirme Stratejileri
Bir işletme için bir çeşitlendirme stratejisi geliştirme ihtiyacı, güçlü rakiplerin varlığında, mevcut ürünlere olan talebin düşmesi ve kârın azalması durumunda ortaya çıkar. Böyle bir strateji, şirkete gerekli esnekliği ve sürekli değişen pazar koşullarına uyum sağlama yeteneğini verir.
Çeşitlendirme stratejisi, işletme faaliyetlerinin dört bileşenini değiştirme fikrine dayanmaktadır:
- ürünler,
- satış kanalları,
- operasyon alanları
- şirketin sektördeki konumu.
Bir strateji geliştirmeden önce, potansiyel bir yenilik üç kritere göre analiz edilir:
- yeni bir projenin uygulanmasıyla ilgili maliyetler;
- uygulamaya yönelik mevcut engeller/sınırlar;
- potansiyel talep.
dikkate almak da mümkündür ek etkiler bu, yalnızca bir çeşitlendirme stratejisi uygulanırken ortaya çıkacaktır. Birden fazla seçenek varsa, aşağıdaki kriterlere sahip bir strateji seçilir:
- stratejinin uygulanması için nispeten düşük maliyetler;
- orta veya kısa vadeli yatırım getirisi;
- işletme için yeni ürünlere yönelik sürekli artan talep.
Strateji ayrıca büyük ölçüde çeşitlendirmenin türüne bağlıdır - ilgisiz çeşitlendirme daha maliyetlidir ve uygulanması zordur, ilgili çeşit daha basittir ve daha az riskle ilişkilidir.
İş ve şirket çeşitlendirmesi
Tüm şirketin çeşitlendirilmesi, küresel bir trend olan birleşme ve satın almalarla mümkündür.
Birleşmeler ve devralmalar, üretim çeşitlendirmesinin geliştirilmesine göre bir takım avantajlara sahiptir:
- bitmiş ürün alımı
- gelişmiş pazar,
- tedarikçiler ve aracılar ağı kurmuş,
- diğer piyasa katılımcıları ile etkileşim vardır.
Birleşme ve satın alma süreci, yeni bir üretimin organize edilmesi veya mevcut üretimin yeni ürünlerin ihtiyaçlarına göre uyarlanması, reklam maliyetleri ve yeni tedarik sözleşmelerinin yapılması ile ilgili maliyetlerin azaltılmasına yardımcı olur. Ayrıca, bitmiş üretimle birlikte, işletme vasıflı bir iş gücü alır.
Şirket çeşitlendirmesinin ana riski hafife almadır. kendi üretimi ve satın alınanların yeniden değerlemesi.
Birleşme ve Devralmalar, bir işletmenin pazar payını artırmaya, üretim kapasitesini artırmaya ve daha düşük maliyetle daha verimli bir şekilde çeşitlendirmeye yardımcı olur.
Şirket çeşitlendirmesine örnekler
en çok en iyi örnekşirketin hiper-başarılı ilgisiz çeşitlendirmesi modern pazarİngiliz şirketi VirginGroup'tur. Şirketin gelişmekte olduğu yönlerin tam sayısını hesaplamak zordur.
Şirket, ses kaydı alanında uzmanlaşarak ve plak, kaset ve disk satan bir mağaza açarak ün kazandı. Şu anda, en ünlü faaliyet alanları:
- Virgin Atlantic Airlines hava yolculuğu;
- film yapımı Virgin Vision;
- Virgin Money bankacılık hizmetleri.
İlgili dikey çeşitlendirmenin etkili bir örneği Çek şirketi Studentagency'dir. Çek Cumhuriyeti şehirlerinde otobüs taşımacılığı ile başlayarak, turist ve gezgin odaklı olarak yavaş yavaş Avusturya, Slovakya ve Almanya pazarına girdiler. Artık şirket, otel rezervasyonu ve geziler düzenlemek için de hizmet veriyor.
İlgili yatay çeşitlendirmenin iyi bilinen bir örneği, kalem üretimi yoluyla büyük ve başarılı hale gelen BIC'dir. İşletmelerin kullandığı teknoloji, düşük maliyetli kalemlerin toplu olarak üretilmesini mümkün kıldı. Akabinde, üretim döngüsünün özellikleri, istikrarlı bir gelir elde etmeye de başlayan tek kullanımlık tıraş bıçağı ve çakmak üretiminde kullanıldı.